Доходы физических лиц от продажи ЦФА облагаются НДФЛ без возможности их уменьшения на расходы, связанные с их приобретением в отличии, например, от операций с ценными бумагами. «Норникель», ведущий производитель палладия и никеля, выпустил на блокчейн-платформе Атомайз свой первый цифровой финансовый актив (ЦФА) под названием New Money Market (NMM). Наш банк намерен дальше развивать этот формат, внедряя ЦФА со структурированным доходом в наше продуктовое предложение.
Цифровые финансовые активы в бухгалтерии
Мы знаем, что ЦФА на рентный доход от квадратного метра коммерческой недвижимости сегодня интересен рынку. Разместить ЦФА могут любые компании и ИП вне зависимости от размера годовой выручки. Разместить ЦФА могут любые компании и ИП вне зависимости от размера годовой выручки. Финансовый результат считается как доход от операций с ЦФА минус расходы по операциям с этими ЦФА.
Цифровые финансовые активы
Освобождение от НДС применяется и к другим услугам операторов, помимо перечисленных в приведенном перечне, если они непосредственно связаны с выпуском ЦФА цифровых прав, включающих одновременно ЦФА и УЦП , их учетом, обращением, а также выкупом. Что к ним относится, определяет Правительство РФ пп. Дата их отражения зависит от того, предполагается ли последующий выкуп вами таких активов прав , определен ли в решении об их выпуске срок выкупа и какова его продолжительность пп. Решение о выпуске ЦФА цифровых прав, включающих одновременно ЦФА и УЦП может предусматривать ваше обязательство выплатить их обладателю денежные средства, не связанные с выкупом. В общем случае сумму такого обязательства можно отнести на внереализационные расходы. Признавайте ее в расходах на дату возникновения обязательства п. Исключением служит ситуация, когда согласно решению о выпуске ЦФА вы обязаны выплатить обладателю ЦФА доход в сумме, равной сумме полученных дивидендов абз. Денежную сумму, причитающуюся к выплате обладателю ЦФА, которая равна полученным вами дивидендам, на расходы отнести нельзя.
В отличие от стандартной факторинговой процедуры для уступки коммерческой задолженности клиенту не нужно заключать договор на обслуживание. Достаточно решения эмитента выпустить ЦФА на цифровой платформе и согласия фактора на его приобретение, — прокомментировал Антон Мусатов, генеральный директор ВТБ Факторинг.
Наша платформа обеспечивает простой процесс выпуска и погашения ЦФА для всех участников сделки, гарантируя высокую надежность и прозрачность операций благодаря использованию технологии распределенных реестров. Процедура эмиссии происходит мгновенно при минимальном документарном сопровождении. Уверены, что первый успешный опыт выпуска ЦФА не только способствует появлению в России нового финансового инструмента, но и положит начало инновационной бизнес-практике по работе с заемным капиталом для многих заинтересованных компаний в России, — сказал Денис Иорданиди, генеральный директор «Лайтхаус».
Если рынок ЦФА будет успешно развиваться, появятся новые возможности для диверсификации инвестиций. Мы полагаем, что запуск вторичного рынка цифровых финансовых активов - это прежде всего организационный вопрос внутри самих платформ. С нашей точки зрения в первую очередь такой рынок создадут крупнейшие финансовые организации - Сбер и Альфа-Банк. Этот прогноз подтверждается тем фактом, что пока эти платформы не подключают Мосбиржу, единственного оператора обмена. Дошло до того, что Сергей Швецов жаловался на это на форуме "Цифровые Финансы". Вместе с тем, Московская Биржа все же запустит вторичный рынок в 2024 году. При этом согласно действующему законодательству, оператор обмена обязан организовывать торговлю всеми ЦФА, выпущенными на подключенных платформах.
Поэтому я бы не советовал вкладываться в него, а держал бы деньги в российских цифровых активах. В этом году мы ожидаем серьезную активизацию выпуска ЦФА, обеспеченных в том числе природными ресурсами и потенциалом компаний», — заявил 22 марта 2023 года в интервью «Парламентской газете» председатель Комитета Госдумы по финансовому рынку Анатолий Аксаков. В этот же день Анатолий Аксаков сообщил агентству ТАСС: «Пакет законопроектов о цифровом рубле не будет принят к 1 апреля 2023 года, пилотный проект на реальных операциях с цифровым рублем будет перенесен на более поздний срок». Все эти заявления и многие другие факты говорят о тесном взаимном влиянии на рынок ЦФА классических криптовалют, проектов DeFi, CBDC цифровых валют центральных банков, ЦВЦБ , международных ограничений для России на движение капиталов и трансграничных платежей, а также о состоянии дел на отечественном фондовом рынке в целом. Особенности текущей турбулентности на американских и европейских криптовалютных рынках отлично описал Олег Ушаков, экс-советник ЦБ, основатель юридического бюро Sagrada Legal: «Вслед за рухнувшим банком SVB неуверенность демонстрируют и отдельные инструменты, которые принято относить к так называемым децентрализованным финансам DeFi. Это означает, что вопреки былым намерениям пришло время выхода на арену реально обеспеченных цифровых активов. Олег Ушаков, Sagrada Legal. Фото: Надежда Дьякова Еще одним уроком недавних событий, связанных с Silicon Valley Bank, как указывают представители отечественного криптосообщества, стало напоминание всем того факта, что «в код USDC как и во всех других централизованных стейблкоинах — включая USDT и BUSD встроена возможность блокировать любой адрес кошелька по указке.
Таким образом, в очередной раз становится очевидным, что наш рынок ЦФА нужно строить «от печки», то есть от цифрового рубля и от своей собственной инфраструктуры, а не от импортных стейблкоинов, как многие это намеревались сделать. Риски отечественного цифрового рубля и ЦФА К сожалению, принятие соответствующего закона о цифровом рубле откладывается, зато известны некоторые параметры, что очень важно. Маргарита Старостина, независимый эксперт в области ЦФА, объяснила : «На данный момент существует несколько моделей запуска и использования CBDC у нас в стране»: Банк России осуществляет выпуск CBDC, открывает кошельки банкам для осуществления межбанковских расчетов и операций с ценными бумагами на своей платформе. Фото: Надежда Дьякова Пока парламентарии выбирают конкретный путь, на упомянутой конференции «Банковского обозрения» был четко обозначен наш собственный специфический риск, который крайне беспокоит банковское сообщество: «На текущий момент в концепции цифрового рубля прослеживается переход части банковского бизнеса регулятору, который единолично принимает решение о доступе услуг на рынке, что, с одной стороны, тормозит развитие рынка цифрового рубля, а с другой — может способствовать снижению ликвидности. По предварительным оценкам СберБанка, отток средств из-за введения цифрового рубля может составить от 2 до 4 трлн рублей в течение трех лет». А у тех, кто планирует погрузиться с головой в мир цифровых активов, тревогу вызывает обстоятельство, связанное с тем, что в истории с цифровым рублем не урегулированы вопросы его «программируемости», то есть на повестке для стоит создание полноценной экосистемы смарт-контрактов, учитывающей все особенности их жизненного цикла. Этот факт пока ставит между эмитентом ЦФА и инвестором самый обычный банковский счет, это отчасти сводит на нет главное преимущество цифровых активов — теоретическое отсутствие посредников, что позволяет удешевить и ускорить оборот токенов. Нужны мосты bridge для связи между собой различных блокчейнов и доверенные оракулы для ввода в инфраструктуру внешних данных, например курсов валют и прочих индексных и не только бенчмарков.
Без всего этого, как показывает опыт DeFi, общая система может разделиться на несколько мало связанных между собой островков, что самым негативным образом скажется на ликвидности подсекторов рынка, а также на способности каждой конкретной ОИС обеспечить дистрибуцию цифровых прав своим пулам инвесторов. А как именно будет работать рынок при появлении операторов обмена цифровых финансовых активов, сказать никто не может, ведь их пока нет в реестре Банка России. Что касается регулирования контрагентских рисков, то существует несколько подходов. Во-первых, технологически существует возможность построить мосты между различными ОИС и обеспечить хранение данных и независимое управление данными тех участников рынка, которые либо обанкротились, либо ушли с рынка по тем или иным причинам.
Актуальная ситуация на рынке ЦФА в начале 2024 года
Для оплаты товаров и услуг предусмотрено использование QR-кодов, а для перевода денег — отправка по номеру телефона. В этом смысле цифровая валюта немногим будет отличаться от обычного рубля, несмотря на то, что за ней стоят сложные операции — все транзакции, осуществляющиеся за счет технологии блокчейн, попадают под защиту банковской тайны. Задача вполне понятна. Она требует довольно большого количества ресурсов — это сложная система и с точки зрения железа, и с точки зрения использования программного обеспечения. Здесь главное — справиться. И все это будет работать», — сказал «ФедералПресс» председатель совета Ассоциации участников рынка электронных денег и денежных переводов Виктор Достов. Широкое применение цифрового рубля может стать возможным с 2025 года, полагают эксперты.
Проблемы и перспективы: что ждет ЦФА Несмотря на то, что технологическая и юридическая стороны цифровых финансовых активов не вызывают опасений, все же в их внедрении есть некоторые проблемы. Как отмечают эксперты, пока эти активы непопулярны.
Благодаря ЦФА многие стартапы получат быстрый и финансово доступный способ выхода на IPO и смогут начти замену привлечению средств через фонды. В новых условиях цифровые финансовые активы смогут стать важным драйвером развития российского венчурного рынка ВТБ в сентябре этого года начал тестировать покупку ЦФА за цифровые рубли, которые будут выпускаться на платформе Банка России. Запуск обмена безналичных рублей на цифровые для последующего приобретения ЦФА банк планирует запустить уже в следующем году.
Партнером по структурированию и подготовке эмиссионной документации выступила Findustrial Consulting Group.
Атомайз — первая в России платформа цифровых финансовых активов ЦФА. В феврале 2022 г. Решение Атомайз позволяет бизнесу быстро и удобно привлекать финансирование и управлять свободной ликвидностью через выпуск ЦФА.
Кроме того, определить размер денежного требования по ЦФА можно как стоимость чего-либо в будущем: золота, квадратного метра и т. Считается, что в любом бизнес-проекте можно выделить базовый актив для ЦФА, а значит, получить деньги под что угодно, имеющее ценность для потенциального инвестора. Сейчас большинство реализованных кейсов представлено долговыми ЦФА. Компании тестируют инструмент, прежде всего, как альтернативу займам и кредитам. Отметим, что эмитент не обязан предусмотреть какое-либо обеспечение под ЦФА. Следовательно, инвестору потребуется самостоятельно определить свой риск либо привлечь стороннего специалиста по оценке. Особое значение для ликвидности ЦФА придается информации о бизнесе эмитента, достоверность которой подтверждена Бухучет.
Сегодня в РСБУ нет способа учета цифровых активов. Не обнаружено и регулирования по аналогии, в том числе в отраслевых РСБУ. Следовательно, способ учета придется разработать самостоятельно. В ней ЦФА, по сути, приравнивается к бумажному договору и как самостоятельный объект бухучета не рассматривается. Отражать предложено только активы и обязательства, возникающие из сделки, удостоверенной цифровым правом. Таким образом, в учете сделок с надстройкой в виде ЦФА, методологи предложили, по сути, ничего не менять. Позиция высказана на этапе становления нормативного регулирования цифровых инструментов и потому понятна. Похожий подход к бухучету ЦФА был рекомендован и Минфином для аудита за 2022 год письмо от 23.
Плавный рост рынка: что ждет ЦФА в 2023 году
На данный момент в реестре операторов информационных систем по выпуску ЦФА, который ведет ЦБ, находится три компании: блокчейн-платформа Atomyze компания "Интеррос", входит в состав консорциума ее инвесторов , площадка Сбербанка и финтех-компания "Лайтхаус", совместно с "Трансмашхолдингом" ТМХ занимающаяся разработкой цифровой финансовой экосистемы. Как пояснял ранее глава комитета Госдумы по финансовому рынку Анатолий Аксаков, обсуждается включение в реестр еще двух компаний - Газпромбанк и Альфа-банк. Закон вступит в силу со дня его официального опубликования. Опубликовано ИА "Финмаркет".
Законодательно не проработано, как определять рыночную стоимость активов в криптовалюте. Они могут быть привязаны к курсу биткоина или доллара США. Учитывая высокую волатильность цифровых денег, корректно зафиксировать и задекларировать доходы от операций сложно, и как это будут делать налоговики, пока непонятно. Спорный момент — введение уголовной ответственности, если владелец криптовалюты не предоставил информацию о владении активами.
За рубежом это не практикуется, а в нашей стране может стать реальностью. Еще в конце 2020 года Минфин разработал поправки в Уголовный кодекс. Согласно изменениям, систематический уход от налогов может караться штрафом, принудительными работами и даже лишением свободы, если сумма операций за три года обозначена в крупном или особо крупном размере. Пока поправки не вступили в силу, у инвесторов больше вопросов, чем ответов [2]. В Госдуму внесены законопроекты о штрафах и уголовной ответственности за неуплату налогов от операций с криптовалютами На начало февраля 2021 года в Государственную Думу РФ внесен дополняющий 259-ФЗ «О цифровых финансовых активах…» пакет из четырёх законопроектов ужесточающих регулирование, в первую очередь, оборота криптовалют. Изменения в Налоговом кодексе закрепляют статус имущества в отношении криптовалют, а также предусматривают как для физических, так и для юридических лиц обязанность отчитываться перед налоговыми органами по всем операциям с криптовалютами и их остатках на счетах, в случае, если «сумма поступлений или списаний за календарный год превышает сумму, эквивалентную 600,000 рублей ». Неоднократный отказ от подачи налоговой декларации по операциям с криптовалютами в течение трёх лет может привести и к уголовной ответственности, предусмотренной соответствующим законопроектом. Систематическое нарушение требований закона может наказываться штрафом, принудительными работами на срок до двух лет, либо арестом на срок до шести месяцев, при этом размер штрафа будет зависеть от размера суммы, в отношении которой не отчитывалось лицо.
Предусмотрены как крупный размер, для операций на сумму выше 15 миллионов рублей, и особо крупный размер для операций на сумму от 45 миллионов рублей за три года соответственно. Административный кодекс, как ожидается, также претерпит изменения.
Новая платформа позволит торговать цифровыми активами, выпущенными на разных площадках, на одной платформе, говорит Некрасов.
Здесь вы можете больше узнать про инвестиции, тут — подобрать брокера, а в этом разделе — сравнить условия по накопительным счетам. После запуска платформы от Мосбиржи или другой компании, получившей статус оператора обмена можно будет точнее прогнозировать темпы развития этой новой ниши», — говорит он. По его мнению, если продукт встретит спрос со стороны инвесторов, рынок может вырасти в 50 раз и достичь 1 трлн рублей через пять лет.
Основные факторы роста — это быстрый выпуск ЦФА для эмитентов, значительно превышающий по скорости процесс выпуска традиционных облигаций, и повышенная доходность по таким инструментам, которая может привлечь розничных инвесторов и управляющие компании. Отдельный интерес представляют собой факторинговые ЦФА, когда субподрядчики крупных компаний получают в качестве платы за выполнение услуг или поставку товара ЦФА от заказчика, а затем продают эти ЦФА на вторичном рынке инвесторам, говорит Некрасов. Интересны могут быть также гибридные ЦФА, которые дают инвестору выбор, что получить при экспирации — деньги или актив например, ЦФА на золото.
Однако развитию рынка ЦФА в России мешает новизна этого инструмента и не вполне понятный механизм налогообложения, решения юридических вопросов, судебных разбирательств, отмечает Некрасов. Также существуют риски, связанные с киберугрозами — атаками на платформы, где выпускаются ЦФА. Что произойдет с фондовым рынком и вкладами при росте рынка ЦФА Ключевое преимущество ЦФА — гибкость, которая позволяет создавать индивидуальные параметры финансового инструмента, замечает Фроличева.
При определении базы по операциям с цифровыми правами будут учитываться доходы и расходы по всем операциям с такими цифровыми правами за отчетный налоговый период. Дата признания зависит от того, предполагается ли последующий выкуп эмитентом таких активов прав , определен ли в решении об их выпуске срок выкупа и какова его продолжительность новый п. Сумму, которую эмитент выплачивает при их выкупе, он относит на расходы на день выкупа новый п. Решение о выпуске ЦФА цифровых прав, включающих одновременно ЦФА и УЦП может предусматривать обязательство эмитента выплатить их обладателю денежные средства, не связанные с выкупом. В общем случае сумму такого обязательства можно отнести на внереализационные расходы на дату возникновения обязательства новый подп. Исключением является ситуация, когда согласно решению о выпуске ЦФА существует обязательство выплатить их обладателю доход в сумме, равной величине полученных дивидендов новый подп. В этом случае данную сумму на расходы отнести нельзя. Для налогообложения текущая переоценка ЦФА не производится.
К ЦФА, которые удостоверяют права участия в капитале непубличного акционерного общества, будут применяться правила и порядок налогообложения, которые предусмотрены для акций такого общества абз. Порядок их отражения зависит от ситуации, в частности, от того, предполагается ли выкуп ЦФА цифровых прав выпустившим их лицом новый п. Такой порядок применяется, если раньше не произойдет реализация таких ЦФА цифровых прав ; 2 если выкуп не предполагается и не определен срок, по истечении которого прекращаются удостоверенные ими права, то расходы признаются на дату реализации ЦФА цифровых прав, включающих одновременно ЦФА и УЦП ; 3 если ЦФА и или цифровые права подлежат выкупу выпустившим их лицом, то учесть сумму оплаты в составе расходов можно на дату выкупа или дату реализации ЦФА цифровых прав , в последнем случае это может сделать только первый обладатель ЦФА цифровых прав. В случае выкупа ЦФА и или цифровых прав, включающих одновременно ЦФА и УЦП, на дату выкупа отражают не только расходы в виде суммы оплаты, ранее перечисленной выпустившему их лицу новый п. На эту же дату необходимо отразить доходы в виде денежных средств, полученных от этого лица в связи с выкупом новый п. Решение о выпуске может предусматривать обязательство по выплате обладателю ЦФА цифровых прав, включающих одновременно ЦФА и УЦП денежных средств, не связанных с их выкупом. Во внереализационные доходы эти средства следует включить на дату возникновения у лица, выпустившего такие ЦФА цифровые права , соответствующего обязательства новые п. Его можно уменьшить подп.
Если на момент реализации ЦФА цифровых прав цена их приобретения уже частично учтена в составе расходов, то ее, в свою очередь, необходимо уменьшить на сумму уже учтенных расходов новый абз. В частности, такое возможно, если выкуп ЦФА цифровых прав не предполагается и решением об их выпуске предусмотрен срок, по истечении которого удостоверенные ими права прекращаются новый п. В связи с этим предусмотрен особый порядок налогообложения таких операций. Они признаются операциями хеджирования в порядке, предусмотренном ст. К ним дана отсылка в ст. Налог на доходы физических лиц Особенности определения налоговой базы по операциям с ЦФА предусмотрены в новой ст. При ее определении учитываются доходы от погашения и отчуждения ЦФА, а также выплаты, не связанные с погашением включая дивиденды и их аналоги. В состав расходов включаются: стоимость приобретения ЦФА у выпускающего их лица или по договору купли-продажи а также расходы наследодателя дарителя при таком способе получения ЦФА ; оплата услуг операторов комиссии, услуги хранения и др.
Налоговой базой по операциям с ЦФА будет положительный финансовый результат за налоговый период, т. Цифровые финансовые активы, полученные безвозмездно или с частичной оплатой, будут признаваться доходом в натуральной форме. Такой подход также распространяется на нерезидентов. Отрицательный финансовый результат по операциям с ЦФА будет формировать убыток.
Как они могут помочь малому и среднему бизнесу
- ВТБ Факторинг и компания «Лайтхаус» провели первую в России сделку с ЦФА
- Налогообложение ЦФА и УЦП
- В апреле в стране-агрессоре выпустили ЦФА объемом около 1 млрд рублей | ITG News
- Налогообложение ЦФА и УЦП
В России стали активно развиваться цифровые финансовые активы
В то же время есть довольно большая категория людей, которые хотели бы инвестировать в недвижимость, но не могут позволить себе купить квартиру целиком, отмечает Халитов. И для них такие ЦФА дадут возможность уже сегодня с комфортной суммой начать зарабатывать на росте стоимости недвижимости, поясняет генеральный директор «Атомайз» Екатерина Фроловичева. Токенизация жилой площади позволит снизить порог входа для инвестиций в недвижимость, т. При этом владельцы таких ЦФА получают все преимущества инвестора в недвижимость без покупки физического жилья и сопровождающих ее бюрократических процедур, добавляет она. Но человек должен четко осознавать, что, приобретая такой продукт, берет на себя кредитный риск застройщика, напоминает управляющий директор по рейтингам структурированного финансирования агентства «Эксперт РА» Александра Веролайнен.
Он в необеспеченном инструменте выше, чем сама покупка квартиры, из-за отсутствия счетов эскроу и всех защитных процедур для дольщиков по профильному законодательству, пояснила она. Кроме того, с точки зрения инвестора, важным является прозрачность способа определения цены недвижимости, к которой идет привязка дохода, отметила Веролайнен. ЦФА с гарантированной доходностью по экономическому смыслу являются цифровой формой облигации, говорит генеральный директор «ВЭБ3. Особенностью этого инструмента является гарантированная доходность лишь к моменту погашения, т.
При этом консультативные услуги, оказываемые операторами, а также услуги по предоставлению прав на использование компьютерных программ освобождаться от НДС не будут. При продаже ЦФА налоговая база будет определяться как разница между ценой реализации такого цифрового актива с учетом суммы налога и ценой приобретения этого цифрового актива также с учетом суммы налога. К ЦФА, которые удостоверяют права участия в капитале непубличного акционерного общества, будут применяться правила и порядок налогообложения, которые предусмотрены для акций такого общества. При определении налоговой базы по операциям с цифровыми активами будут учитываться доходы и расходы по всем операциям с ними за отчетный налоговый период. Налоговая база по операциям с цифровыми активами будет определяться у организаций совокупно с операциями необращающимися ценными бумагами и необращающимися производными финансовыми инструментами и отдельно от общей налоговой базы.
Это ограничивает потенциал ЦФА как полноценного инструмента. Если рынок ЦФА будет успешно развиваться, появятся новые возможности для диверсификации инвестиций. Мы полагаем, что запуск вторичного рынка цифровых финансовых активов - это прежде всего организационный вопрос внутри самих платформ. С нашей точки зрения в первую очередь такой рынок создадут крупнейшие финансовые организации - Сбер и Альфа-Банк. Этот прогноз подтверждается тем фактом, что пока эти платформы не подключают Мосбиржу, единственного оператора обмена. Дошло до того, что Сергей Швецов жаловался на это на форуме "Цифровые Финансы". Вместе с тем, Московская Биржа все же запустит вторичный рынок в 2024 году.
С 1 января 2021 г. Цифровые валюты — это криптовалюты. Они не являются платежным средством, передача или прием криптовалют в качестве оплаты в Российской Федерации запрещено. Сложилась практика, многократно поддержанная в разъяснениях Банка России, которая приравнивает криптовалюту к денежным суррогатам. Цифровые финансовые активы — это цифровые права: денежные требования к эмитенту например, по договору займа ; права участия в капитале непубличного акционерного общества; права по эмиссионным ценным бумагам акции, облигации, опционы эмитента, российские депозитарные расписки , включая требования их передачи, которые предусмотрены решением о выпуске ЦФА. Они могут быть гибридными, обеспеченными одновременно несколькими активами: денежными требованиями, ценными бумагами, товарами, услугами и т. Это основанный на блокчейне инструмент, который может быть использован в качестве цифровых денежных единиц, цифровых ценных бумаг и в качестве подтверждения участия в капитале организации. По сути, ЦФА являются правом на чужое имущество, но не валютой или средством платежа. Это аналог акции, облигации, какого-либо другого финансового инструмента. В соответствии с законом ЦФА является объектом гражданских прав, а значит, может выступать и предметом сделок. Это открывает возможность заключения договоров купли-продажи, обмена и иных операций с ЦФА. В отношении такого актива может быть заключена любая не запрещенная Гражданским кодексом РФ сделка. Выпуск, учет и обращение ЦФА возможны только посредством внесения изменения записей в информационную систему на основе распределенного реестра, а также в иные информационные системы. Утилитарные цифровые права — это обращающиеся на специальной платформе права требовать: передачи вещей, кроме подлежащих государственной регистрации; передачи исключительных прав на результаты интеллектуальной деятельности или прав их использования; выполнения работ и или оказания услуг. Это типичные обязательственные права требования. В информационных системах, в которых выпускаются ЦФА, также может осуществляться выпуск цифровых прав, включающих одновременно цифровые финансовые активы и иные цифровые права. Права, удостоверенные ЦФА, возникают у их первого обладателя с момента внесения в информационную систему, в которой они выпускаются, записи о зачислении цифровых финансовых активов указанному лицу. Сделки купли-продажи ЦФА, иные сделки, связанные с ними, совершаются через оператора обмена цифровых финансовых активов. Оператор обмена ЦФА вправе осуществлять свою деятельность с момента включения в реестр операторов обмена цифровых финансовых активов, который ведется Банком России и размещается на его сайте в сети Интернет. Оператор несет определенную законодательством ответственность. Появилась новая разработка — платформа для расчетов между участниками сделок на базе номинальных счетов. Номинальный счет открывается владельцу счета для совершения операций с денежными средствами, права на которые принадлежат другому лицу — бенефициару. Предполагается, что номинальные счета позволят исключить возможность выпуска ЦФА без фактической оплаты денежными средствами и сделают сделки прозрачными не только для участников рынка, но и для Банка России. Отметим, что такой принцип работы обычно используют маркетплейсы для автоматизации операций между несколькими лицами. Запрет на использование ЦФА в качестве платежного средства Федеральный закон от 14. Их операторы считаются субъектами национальной платежной системы и обязаны использовать номинальный счет, бенефициарами по которому являются пользователи платформы, если иное не предусмотрено законодательством напрямую. Введен прямой запрет на передачу или прием ЦФА, а также УЦП в качестве платежа или встречного предоставления за товары, работы или услуги, за исключением отдельных, предусмотренных специальными федеральными законами случаев. Закон не запрещает иметь и хранить цифровые финансовые активы, можно иметь любые ЦФА в любых количествах, однако использовать их в качестве платежного средства категорически запрещено.
Рынок ЦФА ускоряется
«Выпуск ЦФА МТС на собственной платформе «ЦФА хаб» открывает новые возможности компании по выпуску цифровых активов для реализации внутренних задач кэш-пуллинга и управления свободной ликвидностью Группы МТС. Кто обеспечивает обращение ЦФА, в рамках чего? Объем выпущенных ЦФА к концу третьего квартала 2023 года: 44 млрд руб. (по оценкам SberCIB Investment Research).
Финансовая сфера
Будущее Цифрового рубля и ЦФА. Где брать транзакционный доход в 2024 году? «Выпуск ЦФА МТС на собственной платформе «ЦФА хаб» открывает новые возможности компании по выпуску цифровых активов для реализации внутренних задач кэш-пуллинга и управления свободной ликвидностью Группы МТС. Результаты инвестирования в прошлом не определяют доходы в будущем, государство не гарантирует доходность инвестиций в ценные бумаги. При определении стоимости ЦФА учитывается сумма дохода от реализации цифровых финансовых активов, определяемая как совокупная разница между ценой реализованных ЦФА и расходами на их приобретение и (или) реализацию. При исчислении налога на прибыль лицо, выпустившее ЦФА (цифровые права), включает получаемую за них оплату в доходы. Осенью ЦБ выпустил публичный доклад о рынке ЦФА, в котором даже предложил подумать о возможности токенизации ОФЗ.
Читать еще
- ЦФА - последние новости на сегодня - РБК Инвестиции
- Рынок ЦФА оживился в апреле
- На платформе Атомайз выпущены ЦФА с доходностью 18% годовых | Атомайз
- Объем российского рынка цифровых финансовых активов (ЦФА) в 2024 г.
Доход от продажи ЦФА освободят от налогов
Цифровые активы открывают широкие возможности для управления финансами, инвестирования и участия в экономике, предоставляя инвесторам и компаниям уникальные ресурсы и инструменты для эффективного управления. В 2023 году инновационные проекты, такие как выпуск цифровых облигаций, токенизация недвижимости и различные программы лояльности на базе ЦФА, продемонстрировали высокий потенциал и гибкость этого инструмента. Различные секторы экономики активно использовали ЦФА для привлечения капитала и оптимизации финансовых процессов. Например, к декабрю 2023 года на платформе Атомайз было проведено более 110 различных выпусков с общим объемом около 11,5 млрд руб. Регистрация на платформе превысила 66 тыс. Главное преимущество Согласно методике CBonds, которая учитывает только крупные выпуски, среди российских платформ ЦФА лидерами по количеству публичных размещений стали Альфа-Банк 48 , Атомайз 36 и Сбербанк России 27. Главным преимуществом цифрового размещения можно назвать широкую вариативность того, что можно подвергнуть оцифровке. Было запущено множество «пионерских» продуктов.
Первый в России проект по выпуску «цифровых квадратных метров» был запущен на платформе Атомайз. Он представляет собой инвестиционный инструмент, привязанный к ценности жилой недвижимости. Инвесторы могут не только приобретать или продавать целые «квадраты», но и доли в них, доступные для вложения. Альфа-Банк, выступая в роли оператора информационной системы А-Токен, провел однодневное размещение для «Ростелекома» на 1 миллиард рублей. Этот инновационный инструмент основан на долговых обязательствах компании и был приобретен поставщиком производственного оборудования, который затем продал его Росбанку с дисконтом, отражающим кредитный риск. NMM позволяет компаниям и их поставщикам эффективно управлять оборотным капиталом, продавая ЦФА на вторичном рынке, быстро получая средства и эффективно управляя финансами. Этот цифровой актив предоставляет гибкость в управлении размером и передаче прав на ЦФА, а инвесторам дает возможность с дисконтом приобрести высококачественный долговой актив на российском рынке.
Платформа «Мастерчейн» завершила крупнейший выпуск ЦФА на 15 млрд руб.
Банк России в августе включил "Московскую биржу" в реестр операторов обмена цифровых финансовых активов, а Национальный расчетный депозитарий НРД в реестр операторов информационных систем, осуществляющих выпуск ЦФА. Думаю, мы возьмем суперамбицию - выпустить первый розничный продукт на "Финуслугах" в ЦФА в конце 2023 - начале 2024 года. Я вижу здесь очень большой потенциал", - сказал Алутин журналистам. По оценкам "Московской биржи", объем рынка ЦФА к июлю 2023 года составил 20 млрд рублей, сообщил директор по цифровым активам биржи Сергей Харинов. Согласно прогнозам, на конец 2023 года он может достичь 60 млрд рублей, а потенциальный объем через 5 лет - 5-10 трлн рублей.
Плюс, есть довольно большая категория людей, которые хотели бы инвестировать в недвижимость, но не могут позволить себе купить квартиру целиком. Для них инвестиция в цифровой квадратный метр — идеальное решение, так как совпадают желание и возможности. Поэтому мы считаем, что этот инвестиционный продукт будет востребован рынком», уверен эксперт При этом у ЦФА есть серьезные плюсы в сравнении с любыми другими инструментами инвестирования: выпуск ЦФА происходит быстрее, чем выпуск ценных бумаг, структурирование цифровых активов проще и гибче. Например, возможен выпуск ЦФА на дебиторскую задолженность или краткосрочное межкорпоративное кредитование. Наконец, процедура выпуска дешевле традиционных инструментов. Это расширит выбор интересных инструментов на российском рынке. Еще одна особенность ЦФА — возможность дробления актива не по лотам, а малыми долями. Это позволяет инвесторам с любым капиталом участвовать в изменении стоимости актива и дает все возможности для диверсификации портфелей.
Признавайте ее в расходах на дату возникновения обязательства п. Исключением служит ситуация, когда согласно решению о выпуске ЦФА вы обязаны выплатить обладателю ЦФА доход в сумме, равной сумме полученных дивидендов абз. Денежную сумму, причитающуюся к выплате обладателю ЦФА, которая равна полученным вами дивидендам, на расходы отнести нельзя. Порядок отражения таких расходов зависит от ситуации и, в частности, от того, предполагается ли выкуп ЦФА цифровых прав выпустившим их лицом пп. Такой порядок применяется, если раньше не произойдет реализация таких ЦФА цифровых прав ; 2 если выкуп не предполагается и не определен срок, по истечении которого прекращаются удостоверенные ими права, расходы признаются на дату реализации ЦФА цифровых прав, включающих одновременно ЦФА и УЦП ; 3 если ЦФА и или цифровые права подлежат выкупу выпустившим их лицом, вы можете учесть сумму оплаты в составе расходов на одну из следующих дат: на дату реализации ЦФА цифровых прав. Отразить расходы на эту дату может только первый обладатель ЦФА цифровых прав ; на дату выкупа. В случае выкупа ЦФА и или цифровых прав, включающих одновременно ЦФА и УЦП, на дату выкупа вы отражаете не только расходы в виде суммы оплаты, которую вы внесли ранее выпустившему их лицу абз. На эту же дату надо отразить доходы в виде денежных средств, полученных от него в связи с выкупом абз.
НДС и налог на прибыль при операциях с ЦФА и цифровыми правами
Главная Новости банков Аналитика. Выпустить ЦФА в ряде случаев проще и быстрее, чем традиционные биржевые облигации. По итогам 11 месяцев 2023 года объем российского рынка ЦФА составляет 44.26 млрд руб., в обращении находится 161 выпуск.